Bedeutung von Nachhaltigkeitskriterien im Private-Equity-Sektor
Die Unternehmensberatung PwC hat in einer Studie die Entwicklung von Responsible Investing in der Private Equity-Branche untersucht. Dazu wurden 60 institutionelle Investoren weltweit befragt. Von den befragten Limited Partnern sind 83 % der Ansicht, dass die Berücksichtigung von ESG-Faktoren entweder die Rendite steigern oder das Risiko von Investments senken kann, zudem würden 71 % ein Engagement bei Nachhaltigkeitsproblemen ablehnen. Weitere Gründe für nachhaltiges Investieren sind Reputationsrisiken und die direkte Nachfrage von Investoren. Dabei bestehen allerdings Unterschiede zwischen den entwickelten Regionen und den Emerging Markets, wo die finanziellen Chancen nachhaltigen Investierens tendenziell als weniger relevant angesehen werden.
Quelle: PwC
Der Fokus der ESG-Evaluation, die von 97 % der befragten Investoren vor einem Investment durchgeführt wird, liegt auf der Governance-Säule, während Umwelt- und soziale Aspekte weniger von Bedeutung sind. Ist das Investment erfolgt, sinkt der Anteil der Investoren, die die laufenden ESG-Reportings detailliert überwachen. Lediglich 18 % geben an, sich wegen Verstößen gegen Nachhaltigkeitsprinzipien aus Investments zurückgezogen zu haben. Eine genaue Quantifizierung der finanziellen Erfolge durch die Berücksichtigung von Nachhaltigkeitskriterien wird nur von einem Fünftel der Limited Partner durchgeführt, auch wenn sich drei Viertel der Anleger dies wünschen würden. Selbst bei den durchgeführten Versuchen werden oft nur leicht zu bewertende Faktoren berücksichtigt, wie etwa gesteigerte Energieeffizienz. Für die Zukunft rechnen 97 % mit einer weiteren Zunahme der Bedeutung des Themas Nachhaltiges Investieren.
Absolut Research analysiert institutionelle Publikumsfonds mit Fokus auf nachhaltigen Anlagestrategie jeden Monat in den Publikationen Absolut|ranking in den Kategorien Sustainability Equity und Sustainability Balanced & Fixed Income. Publikumsfonds mit dem Schwerpunkt Listed Private Equity werden im Absolut|ranking Listed Infrastructure & Private Equity untersucht. Insgesamt umfassen die Absolut|rankings mehr als 10.000 institutionelle Publikumsfonds, aufgeteilt in 23 Asset-Klassen und Marktsegmente und mehr als 80 Universen.
