Toolkits für ESG-Investments
Die Investment Leaders Group (ILG), ein globales Netzwerk aus Pensionsfonds, Versicherern und Asset Managern, hat Mitte des Jahres eine Methodik für Asset Manager zur Erfassung der ESG-Wirkung sowie ein Toolkit für Asset Owner zur Umsetzung nachhaltigkeitsbezogener Aktieninvestments (Long-only) veröffentlicht.
Die Methodik zur Wirkungsmessung von Investments beruht auf den Sustainable Development Goals und unterteilt sich in 6 Themengebiete, wie Klimastabilität und menschenwürdige Arbeit. Als Beispiel für die Klimastabilität berechnen und klassifizieren die Autoren die Treibhausgasemissionen des Stoxx600 Index. Sie kommen zu dem Ergebnis, dass sich beipsielsweise die Treibhausgasemissionen je 1 Mio. USD investierten Kapitals auf rund 225 tCO2e belaufen, was dem jährlichen CO2-Ausstoß von 43 PKWs entspricht. 
Quelle: Investment Leaders Group
Die Intention der Autoren ist eine übersichtliche und aussagekräftige Darstellung der Wirkung von Finanzprodukten auf die Sustainable Development Goals. 
Quelle: Investment Leaders Group
Das Toolkit für Aktieninvestments, das die Autoren für nachhaltigkeitsorientierte Asset Owner entwickelt haben, besteht aus 10 konkreten Schritten. Dazu zählt beispielsweise die Portfoliogröße. Sind weniger Aktien in einem Portfolio gelistet, ist ein tiefergehendes Research möglich und Engagement-Aktivitäten lassen sich besser umsetzen. Zwar gibt es keine feste Angabe über die optimale Titelanzahl, die Autoren gehen aber davon aus, dass weniger als 75 Aktientitel, bzw. 20 – 30 Titel, von Vorteil wären. Ein weiterer Bestandteil ist die Haltedauer der Aktien. Eine längere Haltedauer ermöglicht die Ausschöpfung langfristiger Unternehmensfaktoren und erstreckt sich demnach auf 5 bis 10 Jahre. Asset Owner sollten außerdem ein Reporting einfordern, das die langfristig orientierte Anlagestrategie sowie die Umsetzung der Nachhaltigkeitsstrategie transparent offenlegt.
Quelle: Investment Leaders Group
Das Spektrum nachhaltiger Investments deckt die im Mai 2016 neu aufgelegte Fachpublikation Absolut|impact ab, mit Beiträgen zu Nachhaltigkeit in Private Equity, rechtlichem Umfeld, klimarobuste Portfoliostrategien oder Ratingansätzen. Der Absolut|impact wird als Plattform für alle Fragen zum Thema Nachhaltigkeit im institutionellen Asset Management fungieren und wird herausarbeiten, wie institutionelle Investoren eine positive Wirkung auf ihr Portfolio und die Gesellschaft als Ganzes kombiniert möglich machen können.
Absolut Research analysiert institutionelle Publikumsfonds mit Fokus auf Nachhaltigkeit jeden Monat in den Publikationen Absolut|ranking Sustainability Equity und Sustainability Balanced & Fixed Income. Insgesamt umfassen die Absolut|rankings mehr als 11.000 institutionelle Publikumsfonds und ETFs, aufgeteilt in 25 Asset-Klassen und Marktsegmente und mehr als 100 Universen.
