Marktneutrale UCITS-Aktienfonds mit höherem Leverage lanciert
Zwei Asset Manager haben dieses Jahr höher gehebelte Versionen ihrer alternativen Aktienstrategien aufgelegt. Anfang März hat die britische Man Group eine höher geleveragte Version ihrer etablierten marktneutralen Aktienstrategie lanciert. Der GLG European Alpha Alternative Enhanced (ISIN IE00BJ4G3523) setzt mit zweifachem Hebel die Investmentstrategie des GLG European Alpha um, die als UCITS-konformes Produkt bereits seit mehr als drei Jahren am Markt ist. Der Fonds investiert in die europäischen Mega- und Large-Cap-Segmente und verfolgt einen Value-bias. Dazu werden Aktienpaare innerhalb desselben Industriesektors gebildet, bei denen die überbewertete Position verkauft und die unterbewertete Position gekauft wird, sodass auf Fondsebene das Marktbeta erheblich reduziert wird.
Auch die Enhanced-Variante ist UCITS-konform. Die Kosten für die institutionelle Anteilsklasse betragen 2,00 % zzgl. einer Performance-Gebührt von 20 % mit High Watermark. Die Mindestinvestition liegt bei 100.000 Euro.
Portfolio der GLG-Strategie zum 30. April 2014
Quelle: GLG Partners
Der Schweizerische Asset Manager SYZ & Co. hat über seine Oyster-Plattform eine zweifach gehebelte Variante des Oyster Market Neutral an den Markt gebracht. Der Oyster Market Neutral Plus (ISIN LU0970691589) wurde im Februar aufgelegt und setzt dieselbe nicht-direktionale Strategie wie der ungehebelte Fonds um. Die institutionelle Klasse kostet und 1,50 % pro Jahr zzgl. 20 % Performance-Fee bei Überschreiten der High Watermark. Mindestinvestition sind 5 Mio. Euro.
Absolut Research analysiert alle Fonds in der monatlich erscheinenden Publikation Absolut|monitor - Alternative UCITS, die Rendite und Risiko von mehr als 800 alternativen Strategien im UCITS-Format aufzeigt.
