Smart-Beta-Investoren bevorzugen Multi-Faktor-Ansätze

Smart-Beta-Strategien werden mittlerweile von 48 % der Investoren weltweit im Portfolio implementiert, was einen neuen Höchststand darstellt, zeigt eine Studie von FTSE Russell. Zwei Drittel der Investoren prüfen außerdem eine Ausweitung ihrer Allokation. Lediglich 9 % der Befragten haben keine Anlagen in Smart-Beta-Strategien und planen auch in Zukunft keine. Wie schon in den Vorjahren stellen Renditesteigerung und Risikoreduzierung die beiden wesentlichen Gründe für Smart-Beta-Investments dar. Kosteneinsparungen werden an vierter Stelle genannt. Insgesamt sind die Anleger mit der Entwicklung ihrer Smart-Beta-Strategien mehrheitlich zufrieden: Lediglich 3 % der Befragten zeigten sich unzufrieden. Befragt wurden 185 Asset Owner weltweit.


Quelle: FTSE Russell

Multi-Faktor-Strategien stellen mit 49 % die am weitesten verbreiteten Ansätze dar. Unter den Single-Faktor-Strategien werden Low Vola und Value am häufigsten verfolgt. Insbesondere Smart-Beta-Investoren, die erst kurzfristig in diesem Segment investiert sind, setzen auf Multi Faktor. Die hohe Beliebtheit der Multi-Faktor-Ansätze spiegelt sich auch in der mehrheitlichen Überzeugung wider, dass Faktor-Timing nicht möglich ist. Dabei bleiben die Faktorstrategien weitgehend auf den Aktienbereich beschränkt: Lediglich 9 % der Befragten verfolgen auch bei Fixed Income Smart-Beta-Ansätze.


Quelle: FTSE Russell

Weltweit haben oder planen 53 % der Investoren ESG-Kriterien in ihrer Investmentstrategie zu implementieren, vor allem in Europa. Diese werden allerdings nur bei 38 % der Befragten auch im Segment Smart Beta angewandt. Für die Zukunft planen 60 % eine Erweiterung ihrer Smart-Beta-Investments. Größte Herausforderung hierbei ist die Auswahl der geeignetsten Strategien für das Portfolio.


Absolut Research analysiert institutionelle Publikumsfonds mit Smart-Beta- und Factor-Investing-Strategien jeden Monat in den Publikationen Absolut|ranking Smart Beta Equity und Smart Beta Fixed Income & Commodity. Insgesamt umfassen die Absolut|rankings mehr als 12.000 institutionelle Publikumsfonds und ETFs, aufgeteilt in 27 Asset-Klassen und Marktsegmente und mehr als 110 Vergleichsgruppen.