Deutsche Börse bringt neue Strategieindizes

Die Deutsche Börse hat die Familie der DAXplus-Strategieindizes weiter ausgebaut. Seit Juli werden die DAXplus Minimum Variance und DAXplus Maximum Sharpe Ratio-Indizes auch für Japan, USA, Schweiz und Frankreich berechnet.

Die Auswahl und Gewichtung der Titel beim Minimum Variance-Ansatz erfolgt durch eine Minimierung der Portfoliovarianz. Beim Maximum Sharpe Ratio Index wird die Sharpe-Ratio maximiert. Die Grundgesamtheit für die neuen Indizes bilden die jeweils liquidesten Aktien. In den Indizes für die USA werden maximal je 50 Werte aufgenommen, in die für Japan, Frankreich und Schweiz je 30 Aktien. Eine Anpassung erfolgt auf vierteljährlicher Basis.

Auf die Strategieindizes der Länder Deutschland, Schweiz, Japan und USA werden von der niederländischen Bank ABN Amro Zertifikate begeben. Bei den DAXplus Minimum Variance und DAXplus Maximum Sharpe Ratio Indizes werden erstmalig die Erkenntnisse der modernen Portfoliotheorie in der Systematik von Länderindizes berücksichtigt.