Universal-Investment legt Multi-Asset-Klassen-Fonds auf

Universal-Investment hat zusammen mit der Privatbank Ellwanger & Geiger einen Multi-Asset-Klassen-Fonds aufgelegt. Der E&G Multi Asset Fonds UI (ISIN DE000 A0MQ985) investiert neben Anleihen, Aktien und Investmentfonds auch in alternative Anlageklassen, wie Hedgefonds und Private Equity. Zum Start soll der Fonds zu ca. 70 Prozent in Immobilien, Aktien, Renten und Zertifikaten investiert sein, etwa 30 Prozent sind für Alternative Investments vorgesehen. Neben Marktuntersuchungen und Analystenstudien wird ein Scoring-Modell zur Auswahl der geeigneten Produkte eingesetzt. Ziel des Multi-Assetklassen-Ansatzes ist die Auswahl von Investments die möglichst unkorreliert sind.

Der Ausgabeaufschlag des E&G Multi Asset Fonds UI beträgt bis zu fünf Prozent, die jährliche Gebühr für Verwaltung, Berater und Depotbank bis zu 1,75 Prozent. Zusätzlich fällt eine erfolgsabhängige Gebühr von 10 Prozent auf den Zusatzertrag an, der über 12-Monats-Euribor als Vergleichindex plus zwei Prozent liegt. Bei 0,5 Prozent wird die Performancegebühr automatisch gekappt. Die Gebühr wird nur fällig, wenn der Fonds einen neuen Höchststand (High Watermark) erreicht hat.  Angestrebt wird laut Ellwanger & Geiger eine Zielrendite von rund sieben Prozent im Jahr.