aus je 50 % deutschen 10-jährigen Staatsanleihen und deutschen Pfandbriefen mit 7- bis 10-jähriger Duration rentierte per Mitte April bei real -0,15 % (nominal 2,75 %). Dies ist das höchste Niveau seit Mai
Capital Index seitdem auf 6,3 % ab. Im Vergleich zu klassischen Corporate Bonds mit Rating und Duration auf vergleichbarem Niveau, die bei 3,9 % rentieren, ist die Rendite damit nichtsdestotrotz attraktiv
jeden Monat in den Publikationen Absolut |ranking Long/Short Equity Strategies , Long/Short Fixed Income & Multi-Asset Strategies sowie Long/Short Volatility – FX – Commodities – Digital Assets – FoFs
erwartet wird, ging in der Vergangenheit mit einer steileren Zinskurve einher, wovon Anleihen längerer Duration profitieren. Angesichts der derzeit noch hohen Zinsen bieten sich Investoren im Bond-Markt...
ausstehenden Short Interest und der künftigen Performance von Aktien besteht. Es werden 32 Länder weltweit in den Jahren 2006 bis 2016 betrachtet. Für jedes Land konstruiert der Autor einen Short Interest [...]...
diversifizierte europäische High Yield Bonds seit Anfang 2022 7,2 % verloren, war es bei den Short-Duration-Ansätzen lediglich ein Rückgang von 3,2 %. Zwar lagen die Manager damit im Durchschnitt brutto [...] die...
Grient und Iman Honarvar von Robeco haben in einem Research Paper gezeigt, dass sich die klassische Short-Term-Reversal-Strategie (STR) im Zeitverlauf abgeschwächt hat. Sie erläutern die Gründe und stellen
sich sowohl über 36 als auch 12 Monate High Yield Bonds. Kurzfristig erzielten auch IG-Anleihen mit Duration von mehr als 10 Jahren eine Outperformance gegenüber dem breiten Markt europäischer Unternehmensanleihen
jeden Monat in den Publikationen Absolut |ranking Long/Short Equity Strategies , Long/Short Fixed Income & Multi-Asset Strategies sowie Long/Short Volatility – FX – Commodities – Digital Assets – FoFs [...] die...
Performance europäischer Short-Duration-Hochzins-Fonds Quellen: Absolut Research GmbH, Indexanbieter, Datenstand: Mai 2021 Das Top Quartile der Fonds mit Fokus auf europäische ShortDuration High Yield Bonds [...]...
scheint nicht ausschließlich auf Durationsunterschiede zurückzuführen sein: Zwar lag die effektive Duration der Manager mit 5,3 unterhalb der Benchmark (6,5), was sicherlich die Outperformance in den von
5|2023 des Absolut|report das Diversifikationspotenzial und die Gründe für die Beimischung von Long Duration. Abonnenten finden den Kommentar in Ausgabe 5|2023 des Absolut|report auf Seite 9.
r Mit einer jährlichen Rendite von 3,6 % über 36 Monate gehörte der Morgan Stanley US Dollar ShortDuration HY Bond zum Top Decile der Vergleichsgruppe. Aufgrund der relativ hohen Standardabweichung zählt [...]...
institutionelle Publikumsfonds mit Fokus auf Short-Duration Bonds jeden Monat in der Publikation Absolut |ranking Credit Diversified Bonds ShortDuration . Insgesamt umfassen die Absolut |rankings mehr
passive Strategien gefragter– sowohl über verschiedene Laufzeiten diversifizierte Ansätze als auch Short-Duration-Produkte. Gegenteilig war dies bei den Staatsanleihen. Hier bevorzugten die Investoren deutlich...
jeden Monat in den Publikationen Absolut |ranking Long/Short Equity Strategies , Long/Short Fixed Income & Multi-Asset Strategies sowie Long/Short Volatility – FX – Commodities – Digital Assets – FoFs
die mit Abstand geringsten Drawdowns am Markt für europäische Unternehmensanleihen auf. Dass Short-Duration- und inflationsindexierte Anleihen ihrer Aufgabe, Inflations- bzw. Zinsrisiken zu verringern [...]...
Portfolio, das in das Quartil der Aktien mit den höchsten ESG-Ratings investiert und das unterste Quartil short geht, ein statistisch signifikantes jährliches Alpha von 3,8 %, das über dem...
en Short-Maturity-Bereich. Year-to-date konnte der Vorjahreswert damit bereits mehr als verdoppelt werden; nur 2013 waren die Zuflüsse noch höher. Ein weiterer Grund für die Fokussierung auf Short-Dur